根據(jù)險(xiǎn)企近期陸續(xù)披露的償付能力報(bào)告，一季度，83家財(cái)險(xiǎn)公司共實(shí)現(xiàn)凈利潤(rùn)約170億元，較去年同期增加約10億元，同比增長(zhǎng)約6.3%。據(jù)銀保監(jiān)會(huì)數(shù)據(jù)，一季度財(cái)險(xiǎn)公司保費(fèi)同比增長(zhǎng)10.45%。這意味著今年一季度財(cái)險(xiǎn)公司的保費(fèi)收入和凈利潤(rùn)雙增長(zhǎng)。
業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為，一季度財(cái)險(xiǎn)公司保費(fèi)收入同比增速較高，主要受益于經(jīng)濟(jì)社會(huì)生活的全面恢復(fù)；凈利潤(rùn)同比增長(zhǎng)則主要緣于一季度資本市場(chǎng)回暖，投資收益好轉(zhuǎn)。
保費(fèi)收入同比實(shí)現(xiàn)兩位數(shù)增長(zhǎng)
(相關(guān)資料圖)
根據(jù)銀保監(jiān)會(huì)統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)，一季度全行業(yè)財(cái)險(xiǎn)公司共實(shí)現(xiàn)保費(fèi)收入約4667億元，按可比口徑同比增長(zhǎng)10.45%。
普華永道中國(guó)金融行業(yè)管理咨詢合伙人周瑾對(duì)記者分析稱，一季度，企業(yè)生產(chǎn)活動(dòng)趨于正常，消費(fèi)者對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的信心在恢復(fù)。財(cái)險(xiǎn)行業(yè)也把握機(jī)會(huì)加速發(fā)展，保費(fèi)增長(zhǎng)延續(xù)了去年的良好態(tài)勢(shì)。
從險(xiǎn)企償付能力報(bào)告披露的保險(xiǎn)業(yè)務(wù)收入數(shù)據(jù)來看，財(cái)險(xiǎn)市場(chǎng)依然呈現(xiàn)集中度較高的特點(diǎn)。一季度，人保財(cái)險(xiǎn)的保險(xiǎn)業(yè)務(wù)收入約為1680億元，同比增長(zhǎng)10.2%，市場(chǎng)份額約36%；平安產(chǎn)險(xiǎn)的保險(xiǎn)業(yè)務(wù)收入約770億元，同比增長(zhǎng)5.5%，市場(chǎng)份額約16.5%；太保產(chǎn)險(xiǎn)的保險(xiǎn)業(yè)務(wù)收入約578億元，同比增長(zhǎng)16.8%，市場(chǎng)占比約12.4%。
整體來看，財(cái)險(xiǎn)“老三家”的保險(xiǎn)業(yè)務(wù)收入市場(chǎng)占比約65%。人保財(cái)險(xiǎn)在償付能力報(bào)告中提到，一季度，社會(huì)生產(chǎn)生活逐步恢復(fù)常態(tài)，我國(guó)經(jīng)濟(jì)形勢(shì)總體呈現(xiàn)回升趨勢(shì)，為公司業(yè)務(wù)創(chuàng)造發(fā)展空間，契合國(guó)家政策導(dǎo)向、產(chǎn)業(yè)發(fā)展需求、居民消費(fèi)需求的險(xiǎn)種迎來發(fā)展機(jī)遇，服務(wù)專精特新企業(yè)、新市民等重點(diǎn)客戶團(tuán)體的業(yè)務(wù)存在提升空間。
平安產(chǎn)險(xiǎn)表示，預(yù)計(jì)宏觀經(jīng)濟(jì)的復(fù)蘇對(duì)財(cái)險(xiǎn)業(yè)發(fā)展形成支撐。從車險(xiǎn)業(yè)務(wù)來看，今年我國(guó)汽車行業(yè)進(jìn)入促銷政策切換期，多重因素疊加下汽車行業(yè)總體面臨較大壓力，但新能源汽車高增長(zhǎng)態(tài)勢(shì)明顯。公司在鞏固傳統(tǒng)燃油車方面優(yōu)勢(shì)的基礎(chǔ)上，持續(xù)優(yōu)化新能源車險(xiǎn)經(jīng)營(yíng)模式，并持續(xù)關(guān)注自動(dòng)駕駛等創(chuàng)新技術(shù)發(fā)展與市場(chǎng)環(huán)境變化，研究新技術(shù)帶來的風(fēng)險(xiǎn)與影響。
從賠付情況來看，銀保監(jiān)會(huì)數(shù)據(jù)顯示，財(cái)險(xiǎn)公司一季度整體賠付支出2299億元，同比增長(zhǎng)10.9%，增速與保費(fèi)收入增速相當(dāng)。
從綜合成本率來看，一季度有46家財(cái)險(xiǎn)公司綜合成本率上升，37家公司綜合成本率下降。從承保利潤(rùn)來看，一季度實(shí)現(xiàn)了承保盈利的財(cái)險(xiǎn)公司有30家，較去年同期的42家明顯減少，行業(yè)綜合成本率有上升之勢(shì)。
投資收益較去年大幅改善
從凈利潤(rùn)來看，一季度，83家財(cái)險(xiǎn)公司共取得凈利潤(rùn)170.05億元，同比增長(zhǎng)約6.3%。其中，57家公司實(shí)現(xiàn)了盈利，盈利總額為178.93億元；26家公司虧損，虧損總額8.88億元。
周瑾表示，一季度資本市場(chǎng)回暖，險(xiǎn)企投資收益普遍較去年有大幅改善，盡管綜合成本率有所上升使得承保利潤(rùn)下滑，但行業(yè)總體利潤(rùn)水平提高。
數(shù)據(jù)顯示，83家財(cái)險(xiǎn)公司中，82家的綜合投資收益率為正，近八成公司綜合投資收益率同比有所提升。
例如，一季度，錦泰保險(xiǎn)的綜合投資收益率達(dá)6%，而去年同期僅為-2%；北部灣財(cái)險(xiǎn)的綜合投資收益率為2.43%，去年同期為-1.1%；國(guó)任保險(xiǎn)的綜合投資收益率為1.38%，去年同期為-3.86%。
有業(yè)內(nèi)人士對(duì)記者分析稱，去年財(cái)險(xiǎn)公司取得很好的經(jīng)營(yíng)利潤(rùn)，很多公司提足了準(zhǔn)備金，給今年的利潤(rùn)做好了鋪墊，疊加今年投資收益好轉(zhuǎn)，財(cái)險(xiǎn)公司凈利潤(rùn)繼續(xù)增長(zhǎng)。
在投資方面，人保財(cái)險(xiǎn)表示，2023年公司將控制權(quán)益類資產(chǎn)(包括二級(jí)權(quán)益與股權(quán)投資)占比不突破30%，超配二級(jí)市場(chǎng)權(quán)益，通過對(duì)股基的波段操作把握市場(chǎng)機(jī)遇、提升投資收益，逐步增加高分紅、低波動(dòng)股票品種，穩(wěn)定股權(quán)投資比例，優(yōu)選股權(quán)項(xiàng)目，推動(dòng)產(chǎn)業(yè)投資布局。
引人注目的是，一季度，人保財(cái)險(xiǎn)凈利潤(rùn)約98億元，較去年同期增加11.47億元，凈利潤(rùn)超過了行業(yè)凈利之和的一半。周瑾分析稱，隨著財(cái)險(xiǎn)行業(yè)不斷深化轉(zhuǎn)型，專業(yè)風(fēng)控與運(yùn)營(yíng)能力愈發(fā)成為險(xiǎn)企的核心競(jìng)爭(zhēng)力。同時(shí)，布局新能源車險(xiǎn)及相關(guān)創(chuàng)新賽道需要大量投入，中小企業(yè)在這些領(lǐng)域并不占優(yōu)勢(shì)，因此，預(yù)計(jì)行業(yè)的馬太效應(yīng)還會(huì)加劇。
